每經(jīng)記者 陳玉靜    每經(jīng)編輯 劉野    

11月11日晚，經(jīng)歷一次延期后，安信信托（600816.SH）終于對上交所一個月前的問詢進(jìn)行回復(fù)。在上次的問詢函中，上交所要求安信信托對延期兌付信托項目具體情況、信托業(yè)務(wù)是否合規(guī)、存量信托產(chǎn)品是否與其控股股東上海國之杰投資發(fā)展有限公司（以下簡稱“國之杰”）、實控人及關(guān)聯(lián)方存在任何形式的關(guān)聯(lián)方利益輸送等問題進(jìn)行回復(fù)。

對于上述情況，安信信托在此次的回復(fù)中表示，2019年5月20日至9月30日期間，公司管理的信托產(chǎn)品到期的項目87個，其中正常兌付58個，金額65億，到期未清算的信托項目29個，金額165億。截至2019年9月30日，公司到期未清算的信托項目金額276億。此外，在此前半年報公布的涉訴信托業(yè)務(wù)中，安信信托提供擔(dān)保、遠(yuǎn)期受讓等形式兜底承諾的金額為49.98億元，其中8.14億元由國之杰提供了擔(dān)保。

安信信托提供擔(dān)保、遠(yuǎn)期受讓等形式兜底承諾的金額近50億元

在今年6月份的公告中，安信信托未能如期兌付的信托項目規(guī)模為117.59億，到3季度末，這個數(shù)據(jù)又有了新變化，比之前翻了一番，達(dá)276億。

安信信托在回復(fù)上交所的問詢中表示，2019年5月20日至9月30日期間，公司管理的信托產(chǎn)品到期的項目87個，金額230億，其中正常兌付的58個，金額65億，到期未清算的信托項目29個，金額165億。而截至2019年9月30日，公司到期未清算的信托項目金額276億。

安信信托解釋稱，上述產(chǎn)品涉及的交易對手均為合法存續(xù)的市場主體，有房地產(chǎn)、股票等抵質(zhì)押擔(dān)保或其他增信措施。前述延期兌付主要因宏觀經(jīng)濟(jì)形勢及市場變化等原因，交易對手或項目未能如期完工或出售，流動性出現(xiàn)問題。對到期的信托計劃，公司一方面與委托人積極溝通協(xié)商信托計劃延長期限；另一方面采取多種措施督促用款人及擔(dān)保人還款。

為盡快解決兌付問題，安信信托已成立以總裁為組長的清收工作領(lǐng)導(dǎo)小組，對每個到期未清算項目分別成立清收組，一戶一策，積極清收。已采取及擬采取的措施包括：督促用款人通過促銷等方式加快銷售進(jìn)度、加速資金回籠；敦促用款人積極對外融資獲得新的還款來源；要求交易對手增加保證、抵質(zhì)押擔(dān)保等增信措施；開展項目、債權(quán)、股權(quán)等資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓；尋求第三方企業(yè)債務(wù)重組；通過司法途徑處置資產(chǎn)等。

安信信托半年報顯示，截至6月30日，公司已知作為被告涉訴案件12宗，訴訟金額50.23億元，其中主動管理類信托計劃相關(guān)訴訟的涉訴金額50.22億元。對此，上交所要求安信信托回答涉訴信托業(yè)務(wù)是否曾提供擔(dān)保、遠(yuǎn)期受讓等形式兜底承諾。

安信信托回復(fù)稱，上述涉訴的信托業(yè)務(wù)中安信信托提供擔(dān)保、遠(yuǎn)期受讓等形式兜底承諾的金額為49.98億元，其中有8.14億元由國之杰提供了擔(dān)保。

明細(xì)如下（金額均為截至8月31日）：

過往經(jīng)營確存在合規(guī)意識不強(qiáng)的問題

《信托公司管理辦法》第三十四條規(guī)定，“信托公司開展信托業(yè)務(wù)，不得有下列行為：（三）承諾信托財產(chǎn)不受損失或者保證最低收益”。《關(guān)于規(guī)范金融機(jī)構(gòu)同業(yè)業(yè)務(wù)的通知》（銀監(jiān)發(fā)[2014]127號）要求，“金融機(jī)構(gòu)開展買入返售（賣出回購）和同業(yè)投資業(yè)務(wù)，不得接受和提供任何直接或間接、顯性或隱性的第三方金融機(jī)構(gòu)信用擔(dān)保，國家另有規(guī)定的除外”。

對于上述遠(yuǎn)期回購協(xié)議等是否構(gòu)成兜底，安信信托稱，鑒于上述規(guī)定，公司上述涉訴信托項目中存在的遠(yuǎn)期受讓投資者所持信托受益權(quán)的承諾是否構(gòu)成保底承諾，該承諾的法律效力及相關(guān)法律后果和對公司的影響從法規(guī)層面難以確定，須待司法機(jī)關(guān)的實踐判例作為判斷依據(jù)。

不過，安信信托在回復(fù)經(jīng)營信托業(yè)務(wù)是否存在合規(guī)風(fēng)險時表示，公司在管理運(yùn)用信托資金過程中，過往經(jīng)營中存在合規(guī)意識不強(qiáng)的問題。例如本問詢函第二問關(guān)于涉訴相關(guān)信托業(yè)務(wù)保本承諾的情況確實存在，該行為即違反了前述《信托公司管理辦法的相關(guān)規(guī)定》，存在合規(guī)風(fēng)險。針對上述問題，公司遵照上海銀保監(jiān)局監(jiān)管要求，正在認(rèn)真逐項整改。公司將持續(xù)完善公司治理，厘清管理職責(zé)；樹立全面合規(guī)文化，加強(qiáng)合規(guī)管理，提高合規(guī)水平。

對于是否存在關(guān)聯(lián)方利益輸送，安信信托回復(fù)稱，公司按照問詢函要求，布置業(yè)務(wù)部門和風(fēng)險合規(guī)部門在信托業(yè)務(wù)受托人職責(zé)范圍內(nèi)，逐筆核查了存量信托計劃的融資方及其直接資金投向，未發(fā)現(xiàn)資金投向涉及控股股東、實際控制人及其關(guān)聯(lián)方，或存在關(guān)聯(lián)方利益輸送、資金占用或挪用的情形。

在控股股東方面，截至9月末，國之杰總資產(chǎn)約為280億元（按資產(chǎn)市值計算），負(fù)債約為85億元，其中對金融機(jī)構(gòu)的負(fù)債合計60.77億元，其它負(fù)債為24.23億元；國之杰目前的整體資產(chǎn)負(fù)債率約為30%，剔除持有安信信托股票市值，資產(chǎn)負(fù)債率約65.3%。

此外，國之杰對外擔(dān)保67.6億元，直接負(fù)債逾期金額合計約24.2億，其中2.98億已達(dá)成和解；剩余21.2億國之杰正與相關(guān)方積極協(xié)商解決糾紛事項。除上述債務(wù)逾期發(fā)生訴訟外，國之杰對外擔(dān)保涉訴金額約19.75億，其債權(quán)人已經(jīng)同意展期相關(guān)手續(xù)正在辦理中；0.9億元為安信信托相關(guān)業(yè)務(wù)提供擔(dān)保目前在積極安排還款中。

截至目前，國之杰持有安信信托股份為28.68億股，司法凍結(jié)股份為20.17億股，前期法院發(fā)出司法強(qiáng)制處置的股份為0.65億股，截至2019年9月30日其中的0.5億股對應(yīng)的債務(wù)已經(jīng)還清，剩余0.15億股被凍結(jié)股份經(jīng)法院出具司法文書確認(rèn)暫緩執(zhí)行。

安信信托在回復(fù)中表示，綜合上述情況，目前不存在所持有的安信信托股份被司法處置的風(fēng)險，也不存在司法處置導(dǎo)致失去對公司控制權(quán)的風(fēng)險。

封面圖片來源：攝圖網(wǎng)