隨著近日來國內(nèi)房地產(chǎn)政策優(yōu)化，疊加城中村改造與公共設(shè)施的建設(shè)更新，勢必會對基建與房地產(chǎn)領(lǐng)域投資起到一定促進作用，加之2023年國內(nèi)挖掘機更新需求觸底，工程機械設(shè)備或?qū)⒂瓉砀聯(lián)Q裝的高峰期，工程機械行業(yè)的國內(nèi)市場需求有望筑底反彈。

而放眼國外市場，根據(jù)海關(guān)公布數(shù)據(jù)顯示，截至7月末，我國今年工程機械進出口貿(mào)易額為306.36億美元，同比增長18.1%；工程機械中規(guī)模占比最大的挖掘機品類，2020年至2022年出口銷量增速分別達到30%、97%、60%，海外市占率不斷提升。國際市場需求仍保持強勁韌性，成為工程機械行業(yè)增長的重要動力。

工程機械作為裝備制造業(yè)的重點產(chǎn)業(yè)之一，屬于國家政策支持的先進制造領(lǐng)域，是我國經(jīng)濟發(fā)展的重要支撐。在國際和國內(nèi)市場雙輪驅(qū)動下，工程機械行業(yè)有望筑底上行。融資租賃兼具“融資+融物”的優(yōu)勢，與實體經(jīng)濟結(jié)合緊密，可有效盤活企業(yè)存量資產(chǎn)，為工程企業(yè)購置新設(shè)備及設(shè)備升級改造提供支持，和工程機械產(chǎn)業(yè)結(jié)合具有先天優(yōu)勢。

古語講“量腹而受，量身而衣”。對于融資租賃公司而言，開展工程機械業(yè)務(wù)，機遇與挑戰(zhàn)并存，需從租賃物、合作方、信息技術(shù)三個維度出發(fā)，把控關(guān)鍵環(huán)節(jié)核心風(fēng)險。

堅守“融物”本源，發(fā)揮專業(yè)化設(shè)備管理能力

工程機械行業(yè)具有明顯的“融物”屬性。租賃物是開展工程機械業(yè)務(wù)的重要抓手，對租賃物的準(zhǔn)入判斷、設(shè)備價值的合理性確認以及資產(chǎn)安全性管理是防控風(fēng)險的重中之重。

優(yōu)選頭部廠家主流品牌設(shè)備。工程機械設(shè)備主要包含挖掘機械、鏟土運輸機械、叉車、壓實機械、路面施工及養(yǎng)護機械、高空作業(yè)機械等用于工程建設(shè)施工的相關(guān)設(shè)備，其種類繁多，擁有20大類、109組450種機型、1090個系列、上萬個型號的產(chǎn)品。融資租賃公司開展業(yè)務(wù)時，在滿足租賃物適格性的前提下，應(yīng)優(yōu)選各細分品類的頭部廠家和主流品牌，并選擇使用年限較短、作業(yè)狀態(tài)良好、可長期獨立完整定點作業(yè)的租賃物。

形成專業(yè)的租賃物價值評估體系。目前，市場上并無權(quán)威、統(tǒng)一的工程機械設(shè)備評估標(biāo)準(zhǔn)。根據(jù)行業(yè)經(jīng)驗，工程機械設(shè)備價值通?？赏ㄟ^計算基本價和調(diào)整價的方式進行初步評估：基本價通過設(shè)備的使用時間、折舊率、殘值來確定；調(diào)整價為考慮可能影響設(shè)備價值的發(fā)動機、液壓系統(tǒng)、電控系統(tǒng)、工作裝置、行走部分、回轉(zhuǎn)裝置、機身內(nèi)部、整體外觀八大因素后扣除的價值。其中，發(fā)動機與液壓系統(tǒng)為工程機械設(shè)備價值評估的重點考察項。

上述價值評估是以設(shè)備的技術(shù)狀況鑒定為基礎(chǔ)的。設(shè)備在正常使用和作業(yè)過程中，一般都會產(chǎn)生以下三類問題：一是實體損耗，包括磨損、疲勞和變形等。二是技術(shù)條件惡化，包括動力性、經(jīng)濟性、安全性和可靠性等。三是出現(xiàn)各種外部癥狀，包括潤滑不良、油漆剝落、車身開裂、連接松動和滲漏嚴(yán)重等。在評估租賃物價值的過程中，應(yīng)通過多種方式盡可能獲得設(shè)備的市場信息，了解設(shè)備的實體性貶值、功能性貶值和經(jīng)濟性貶值，并考慮可能引起貶值的各種因素，如設(shè)備改變使用地點、用途，設(shè)備拆除、運輸、安裝、調(diào)試等，充分評估其對價值的影響，從而更準(zhǔn)確地確認租賃物價值。

融資租賃公司在開展租賃物價值確認工作時，應(yīng)形成獨立、專業(yè)的租賃物價值評估體系，通過線上鑒定與實地調(diào)研相結(jié)合的方式，按照上述方式進行初步價值評估，并參考中國資產(chǎn)評估協(xié)會的《資產(chǎn)評估準(zhǔn)則—機器設(shè)備》、湖南省工程機械二手設(shè)備出口行業(yè)聯(lián)盟發(fā)布的《工程機械二手設(shè)備評估標(biāo)準(zhǔn)》等文件，同時運用專業(yè)第三方評估機構(gòu)結(jié)果、廠商及經(jīng)銷商等積累的數(shù)據(jù)經(jīng)驗等，交叉驗證設(shè)備價值。

開展租賃物資產(chǎn)安全及余值跟蹤。隨著信息科技及物理監(jiān)控手段的提升，工程機械物理監(jiān)控及回收處置等方面日臻完善。為了更好地“以物控權(quán)”，在租后管理環(huán)節(jié)，可以通過在租賃物上安裝專屬GPS或其他類似監(jiān)控裝置，實現(xiàn)對設(shè)備使用情況及工程量等數(shù)據(jù)的實時監(jiān)控，以便融資租賃公司動態(tài)掌握設(shè)備余值情況；與此同時，若出現(xiàn)數(shù)據(jù)異動情況及時反饋預(yù)警，必要時可直接對設(shè)備進行追蹤和停機控制，確保租賃資產(chǎn)的安全性。

科學(xué)設(shè)置準(zhǔn)入，建立動態(tài)風(fēng)險管理機制

搭建合作方風(fēng)控模型，精準(zhǔn)繪制客戶畫像。工程機械業(yè)務(wù)的承租人主要以小微企業(yè)和自然人客戶為主，客戶群體較為分散，業(yè)務(wù)模式為廠商及經(jīng)銷商等渠道商按照融資租賃公司提供的風(fēng)險偏好要求初篩后推薦客戶，融資租賃公司根據(jù)自身風(fēng)控要求進行復(fù)核及審批后，對客戶進行放款。

因此，篩選優(yōu)質(zhì)渠道商是把好準(zhǔn)入關(guān)口的重要環(huán)節(jié)。一方面，渠道商是業(yè)務(wù)進件的引流方，是導(dǎo)入客戶第一道關(guān)口，需從行業(yè)排名、機構(gòu)聲譽、行業(yè)經(jīng)驗、業(yè)務(wù)經(jīng)營情況、風(fēng)險管理體系、人員團隊素質(zhì)、IT系統(tǒng)建設(shè)、資產(chǎn)管理能力等多維度綜合評估渠道商資質(zhì)。其中，渠道商的核心管理團隊工程機械行業(yè)從業(yè)經(jīng)驗與業(yè)務(wù)穩(wěn)定性應(yīng)作為考察重點。另一方面，部分業(yè)務(wù)將要求廠商、經(jīng)銷商等提供逾期墊付及回購擔(dān)保以緩釋項目風(fēng)險，需考慮合理的授信額度，以匹配渠道商的實際擔(dān)保能力。

同時，融資租賃公司應(yīng)把握行業(yè)發(fā)展規(guī)律，深入理解廠商、渠道及客戶的實際需求，并根據(jù)承租人的地域、從業(yè)經(jīng)驗、業(yè)務(wù)運轉(zhuǎn)情況、信用記錄等，繪制精準(zhǔn)的客戶畫像，搭建完善的終端客戶風(fēng)險評估模型。針對不同資質(zhì)的渠道商、承租人以及租賃物件，匹配不同的商務(wù)要件，進行分檔分層管理，制定有競爭力且風(fēng)險可控的產(chǎn)品方案。

加強全流程監(jiān)控，形成合作方動態(tài)管理機制。對渠道商和承租人等合作方的管理并不僅限于導(dǎo)入客戶和審批放款等租前環(huán)節(jié)，需根據(jù)內(nèi)外部環(huán)境變化以及承租人的還款情況對合作方進行動態(tài)管理。

承租人管理方面，根據(jù)承租人逾期情況、GPS監(jiān)控情況進行數(shù)據(jù)分析，定期對數(shù)據(jù)異動明顯的承租人進行租后回訪，跟蹤了解承租人目前的經(jīng)營情況、財務(wù)狀況、設(shè)備使用情況等信息，有必要的及時預(yù)警，開展相應(yīng)的應(yīng)對措施。

渠道商管理方面，應(yīng)根據(jù)業(yè)務(wù)實際開展情況進行額度控制和動態(tài)管理。渠道商資質(zhì)、排名等情況需定期進行更新，授信限額根據(jù)最新排名進行調(diào)整，關(guān)注渠道商有無因授信降檔的情況。同時，及時跟蹤渠道商進件的質(zhì)量，從進件通過率、逾期率、平均逾期天數(shù)、損失率等方面對合作渠道進行動態(tài)評估，發(fā)現(xiàn)合作方無法繼續(xù)滿足準(zhǔn)入條件的，應(yīng)當(dāng)及時終止合作。

信息科技賦能，實現(xiàn)風(fēng)險管理閉環(huán)

工程機械業(yè)務(wù)具有單體金額小、交易分散、對審批效率要求高等特征，同時需要有完善的風(fēng)控模型和精準(zhǔn)的客戶畫像。融資租賃公司開展此類業(yè)務(wù)，需要建設(shè)完備的線上系統(tǒng)，將信息技術(shù)嵌入渠道商授信、業(yè)務(wù)進件、審查審批、放款審核、租后管理等各個環(huán)節(jié)，實現(xiàn)標(biāo)準(zhǔn)化審批，提升流程管理質(zhì)效，建立全流程的風(fēng)險把控能力。

融資租賃公司應(yīng)將信息科技作為有效的手段工具，采取線上與線下相互驗證的模式。在工程機械的業(yè)務(wù)場景下，將系統(tǒng)用于各個流程環(huán)節(jié)，隨著線上客戶數(shù)據(jù)的不斷積累，反向持續(xù)地對風(fēng)控模型工具進行優(yōu)化。一方面通過線上點對點的撮合完成信息匹配，再結(jié)合線上大數(shù)據(jù)風(fēng)控技術(shù)，通過對過往數(shù)據(jù)的分析，評估客戶還款能力和還款意愿。另一方面，依托線下的實地調(diào)研和考察，驗證數(shù)據(jù)模型的可靠性，進而不斷修正線上模型。

信息科技的應(yīng)用，能有效助力融資租賃公司從簡單被動的控制風(fēng)險延伸擴展到主動的管理風(fēng)險，做到見之于未萌、識之于未發(fā)、治之于未亂，實現(xiàn)風(fēng)險管理閉環(huán)。

（本文來源于中建投租賃作者：張媛）